Construir una estructura inequívoca
Un nodo de decisión contiene opciones controlables, uno de azar eventos excluyentes y una hoja un impacto con unidad y horizonte comunes.
Las probabilidades se justifican y fechan. Una rama ausente o un total distinto de 100 % deja el cálculo incompleto.
Replegar el árbol con valor esperado
EMV = Σ(probabilidad × impacto). Ejemplo: A da 40 % × 5 M€ + 60 % × −1 M€ = 1,4 M€. B da 40 % × 2 M€ + 60 % × 0,5 M€ = 1,1 M€.
El nodo de decisión elige el máximo solo si EMV es el único objetivo. La aversión al riesgo no queda modelada automáticamente.
| Opción | Resultado alto | Resultado bajo | EMV |
|---|---|---|---|
| A | 40 % × 5 M€ | 60 % × −1 M€ | 1,4 M€ |
| B | 40 % × 2 M€ | 60 % × 0,5 M€ | 1,1 M€ |
Probar los supuestos que cambian la elección
Busque el umbral de probabilidad o impacto que invierte la preferencia. La sensibilidad convierte la media en una pregunta verificable.
EMV similares pueden ocultar pérdidas máximas, necesidades de financiación y salidas distintas.
Conservar cálculo y responsabilidad
El recorrido propuesto asocia Plot al árbol y Atlas al expediente. Las probabilidades y los impactos siguen documentados, discutidos y validados; el valor monetario esperado no elige en lugar del responsable.
Estructura, probabilidades, impactos, fuentes, sensibilidades y razón humana quedan trazados.
Preguntas frecuentes
¿El EMV predice el resultado?
No. Es una media ponderada bajo supuestos.
¿Debe elegirse siempre el EMV mayor?
No. Liquidez, pérdida máxima, restricciones, utilidad y reversibilidad pueden cambiar la elección.
¿Qué hacer con probabilidades inciertas?
Use intervalos y calcule el umbral que cambia la decisión.
Fuentes completas
- Open University, árboles de decisión y valor esperadoFuente completa disponible en línea↗
- Universidad Técnica de Delft, análisis científico mediante árbol de decisión, capítulo completo en PDFFuente completa disponible en línea↗
- Decisión bajo incertidumbre y cálculo EMVFuente completa disponible en línea↗